Состоится 27 августа 2024 года.12-я конференция руководителей GX (Green Transformation)в основном обсуждалось будущее энергетической ситуации в Японии. Кроме того, с 3 сентября кабинету министров было поручено создатьСпециализированная рабочая группа по углеродному ценообразованию для реализации GXбыла открыта, и началось активное обсуждение GX-ETS (торговля квотами на выбросы). В настоящее время японская экономика переживает серьезные преобразования, направленные на декарбонизацию.
В феврале 2023 года Министерство экономики, торговли и промышленности (далее METI) объявило, чтоОсновная политика реализации GX～ В июле того же года была принята Стратегия содействия переходу к декарбонизированной экономической структуре, ориентированной на рост (Стратегия продвижения GX). Причиной разработки указанной политики и стратегии стала реакция на трансформацию глобальной энергетической ситуации. Министерство экономики, торговли и промышленности (METI) позиционирует "Зеленую трансформацию" (GX) как основной сдвиг в промышленной и энергетической политике в послевоенный период, поскольку она направлена на преобразование промышленной и социальной структуры, ориентированной на ископаемые источники энергии, в структуру, ориентированную на чистую энергию. Помимо перспективы энергетической безопасности, GX также включает в себя выполнение международных обязательств по сокращению выбросов парниковых газов на 461 TP3T в 2030 году и достижению углеродной нейтральности к 2050 году (Министерство охраны окружающей среды).
Япония будет активно сотрудничать с различными учреждениями, включая правительство, администрацию, бизнес, финансы и научные круги, чтобы перейти к вышеупомянутой "структуре экономики, ориентированной на декарбонизированный рост" (Официальная резиденция премьер-министра).
В этой статье представлен обзор стратегии GX в Японии и кратко изложены вопросы, на которые следует обратить внимание ответственным за корпоративное устойчивое развитие.
Оглавление
1. стратегия и бюджет продвижения GX
2. текущие инициативы, связанные со стратегией продвижения GX
2.1. обзор переходных облигаций
2.1.2. обзор Лиги GX
2.2. развитие раскрытия информации ESG
2.3. стратегия декарбонизации MAFF
3. Какие ответные меры могут предпринять японские компании в дальнейшем
4. резюме.
1. стратегия и бюджет продвижения GX
Стратегия GX представляет собой сочетание аспектов решения проблем энергетической безопасности, стоящих перед Японией, и "продолжения усилий по ограничению роста средней глобальной температуры до 1,5°C", как это предусмотрено Парижским соглашением (Министерство иностранных дел), что является одним из аспектов международных обязательств. В 2020 году Япония объявила о своем обязательстве сократить выбросы на 46 % к 2030 году, исходя из уровня выбросов 2013 года, и стать углеродно-нейтральной* с точки зрения "выбросов и поглощения" к 2050 году.
*Углеродная нейтральность означает, что выбросы и поглощение парниковых газов сбалансированы.
С целью более активного продвижения к углеродной нейтральности правительство Японии приняло Закон о содействии плавному переходу к декарбонизированной экономической структуре, ориентированной на рост, в 2023 году (Закон о продвижении GX) и "Законопроект о внесении поправок в Закон об электроэнергетике и другие законы с целью создания системы электроснабжения для декарбонизированного общества" (GX Закон о декарбонизации энергоснабжения) был принят. После конкретизации политики на основе этого закона Стратегия продвижения GX, утвержденная кабинетом министров в июле 2023 года, классифицировала основные инициативы правительства по следующим двум категориям.
i. Инициативы GX основаны на базовой предпосылке - обеспечении стабильного энергоснабжения.:
В дополнение к тщательному энергосбережению, продвигайте усилия по декарбонизации GX, включая переход на декарбонизированные источники энергии, которые способствуют энергетической самодостаточности, такие как возобновляемые источники энергии и атомная энергия.
ii. Реализация и внедрение "концепции ценообразования на углерод, ориентированной на рост" и т.д.:
Содействие развитию рынков углеродного ценообразования, включая смелую предварительную инвестиционную поддержку через "Облигации экономического перехода GX" и другие инструменты, предварительное стимулирование инвестиций GX через углеродное ценообразование и использование новых финансовых инструментов.
Для реализации стратегии продвижения GX правительство Японии утвердило решение кабинета министров, согласно которому в 2024 году на меры по продвижению GX будет потрачено 603,6 миллиарда иен. Первоначально эта сумма оценивалась в 1 260,8 млрд. иен по состоянию на 2023 год, но после обсуждения с Министерством финансов она была сокращена вдвое (Форум по глобальной и гуманитарной окружающей среде), опубликованный Министерством экономики, торговли и промышленности в феврале 2023 года.Основная политика для реализации GX (проект)В настоящее время стратегия японского правительства по продвижению GX имеет меньший бюджетный смысл, чем ожидалось, учитывая, что объем государственной поддержки на ближайшие 10 лет составляет около 20 триллионов иен, а объем государственно-частных инвестиций ожидается на уровне 150 триллионов иен (за весь 10-летний период).
Политику GX на ближайшее десятилетие можно разделить на следующие пять категорий (Агентство финансовых услугСсылка на стр.1 приведена в документе стр.1).
(i) Учреждение облигаций GX Economic Transition Bonds.
∙ Воплощение "концепции ценообразования на углерод, ориентированной на рост".
∙ Авансирование государственного финансирования через "Облигации GX для экономического перехода".
(ii) Комплексные меры по стимулированию инвестиций, связанные с регулированием и поддержкой.
Максимальное повышение эффективности фискальных стимулов с помощью регулятивных и институциональных мер
Создание новой институциональной структуры для повышения рентабельности проектов и предсказуемости инвестиций.
(iii) Поэтапное развитие и использование Лиги GX.
Содействовать добровольной торговле выбросами путем пилотирования Лиги GX и внедрить торговлю, включая развитие рынка углеродных кредитов.
(iv) Использование новых финансовых инструментов.
Сочетание инструментов финансирования "зеленого" перехода и инноваций для привлечения глобального финансирования ESG.
-Улучшение раскрытия корпоративной информации и повышение доверия к органам оценки ESG и инфраструктуре распространения данных.
(v) Стратегия международной экспансии
Укреплять сотрудничество в области декарбонизации между странами Азии, например, путем реализации концепции Азиатского сообщества с нулевыми выбросами.
∙ Содействовать инновационному сотрудничеству в секторе чистой энергии с США и другими развитыми странами
Министерство экономики, торговли и промышленности опубликовало "TheРамочная программа облигаций на переход к климату.Согласно "Общей дорожной карте на ближайшие 10 лет" (рис. 1) в "Дорожной карте на ближайшие 10 лет", стратегии GX направлены на осознание необходимости развития внутреннего японского рынка и, в конечном счете, международного рынка, в основном целенаправленно через инвестиции и финансирование. Можно подтвердить, что эти стратегии ни в коем случае не направлены исключительно на "декарбонизацию", а призваны способствовать общим изменениям в обществе с учетом экологических, социальных и управленческих аспектов (ESG).
Рисунок 1: Общая дорожная карта на следующее десятилетие(в...)Министерство экономики, торговли и промышленности)
2. текущие инициативы, связанные со стратегией продвижения GX
После разработки стратегии на 2023 год правительство Японии сосредоточилось на двух мерах по реализации плана GX.
a. Облигация на переход к климату.Формулирование рамок.
b. ориентированный на ростконцепция углеродного ценообразованиявведение Лиги GX (пилотная эксплуатация Лиги GX).
Перечисленные выше меры политики направлены на создание циклического инвестиционного цикла для усилий по декарбонизации (см. рис. 2). Примечательно, что правительство Японии уделяет особое внимание работе с компаниями, ориентированными на долгосрочную перспективу в области декарбонизации. Простое желание напрямую сократить выбросы углерода может привести к трудностям в экономической деятельности, в зависимости от формы промышленности (особенно в энергетике и тяжелой промышленности). Правительство Японии стремится стимулировать сокращение выбросов на всем экономическом рынке, активно поощряя инвестиции в "разработку технологий, которые могут сократить будущие выбросы", и вводя термин "вклад в сокращение", который означает "количество углерода, сокращенное другими компаниями с помощью разработанной технологии".
Рисунок 2: Пакеты мер по стимулированию инвестиций в рамках концепции углеродного ценообразования, ориентированного на рост(в...)документы кабинета министров)
Правительство предусматривает следующие шаги по циклической декарбонизации Проекты, которые, как сообщается, уже начали планироваться, следующиеЖирный шрифтНотация.
(i) Предварительная инвестиционная поддержка в размере порядка 20 триллионов иен (всего за 10 лет) через облигации GX Economic Transition Bonds* *Погашение к 2050 году.
... первый в мире, выпущенный национальным органом.переходная связьСтимулирование усилий частного сектора по декарбонизации с помощью "облигаций экономического перехода" (ОЭП).
(ii) Стимулы, связанные с вытеснением инвестиций в ГХ, путем введения цен на выбросы углерода (создание рынка выбросов углерода).
Сроки предполагаемого введения цен на выбросы углекислого газа.
... [FY2023~] Федерация предприятий с добровольным участием.Пилотная эксплуатация схемы торговли квотами на выбросы углекислого газа (GX-ETS) в рамках GX-Лиги.
Система торговли квотами на выбросы начнет действовать с 2026 года, при этом будет учитываться положение каждой компании в отраслях с высоким уровнем выбросов и т.д.
Система сборов с импортеров ископаемого топлива и т. д.
[FY2033-] Поэтапное введение системы "платного аукциона" для генерирующих компаний.
(iii) Использование "переходного финансирования" в качестве нового финансового метода.
Финансирование переходного периода - это "новый метод финансирования, направленный на поддержку компаний в их средне- и долгосрочных стратегиях по устойчивому сокращению выбросов парниковых газов для достижения декарбонизированного общества" (Министерство экономики, торговли и промышленности).
Далее рассказывается о переходных облигациях и Лиге GX, а также о "развитии раскрытия информации ESG" и "новых событиях в Министерстве сельского, лесного и рыбного хозяйства" в связи со Стратегией GX.
2.1. обзор переходных облигаций
Работая над переходом к углеродной нейтральности, METI подчеркивает важность разработки цен на углерод, обеспечивающих предсказуемость, и создания соответствующего социального перехода путем обсуждения с промышленностью (Министерство экономики, торговли и промышленности). В частности, она заняла активную позицию в вопросе ценообразования на выбросы углекислого газа.
Основная концепция облигаций переходного периода (GX Economic Transition Bonds) заключается в "поддержке компаний и других лиц, которые принимают вызов быстрого перехода к декарбонизации, используя цены на углерод, которые вступят в силу в будущем, в качестве источника погашения".
Кроме того, одной из целей является содействие финансированию переходного периода со стороны финансовых институтов частного сектора путем поощрения инвестиций в декарбонизацию со стороны частных операторов за счет включения проектов, способствующих переходу к декарбонизации, в использование средств.
Наконец, также предлагается выпустить облигации GX Economic Transition Bonds в виде отдельных выпусков (Climate Transition Bonds) и создать механизмы регулярной отчетности, например, способствующие диалогу между инвесторами и рынком, чтобы стимулировать устойчивые преобразования в области декарбонизации во всем обществе.
Таким образом, METI намерена разработать облигации климатического перехода как средство привлечения средств, необходимых для продвижения GX в Японии (Министерство экономики, торговли и промышленности). В будущем правительство окажет предварительную инвестиционную поддержку в размере 20 триллионов японских йен, а также будет способствовать развитию государственно-частного партнерства GX.
2.1.2. обзор Лиги GX
Как указано в концепции облигаций GX Economic Transition Bonds, правительство Японии в настоящее время активно работает над созданием японской версии рынка цен на углерод: для достижения углеродной нейтральности к 2050 году в соответствии с Законом о продвижении GX Министерство экономики, торговли и промышленности опубликует базовую концепцию Лиги GX в 2022 году, а с 2023 годаЛига GXЛига GX - это федерация, сформированная на основе добровольного участия компаний и создающая систему сотрудничества между государственным, частным и академическим секторами для реализации углеродно-нейтральной политики через связи между компаниями-участниками. Общий объем парниковых газов, выбрасываемых японскими компаниями, участвующими в GX League, составит около 40 % от общего объема выбросов Японии.
Основной деятельностью GX-League является пилотная операция по созданию вышеупомянутого "рынка углеродного ценообразования", который называется GX-ETS (Схема торговли выбросами) и в настоящее время (с 2024 года) позволяет торговать на экспериментальном рынке выбросами, превышающими или сокращающими целевые показатели сокращения выбросов на первом этапе (2023-2025 годы). Экспериментальный рынок позволяет торговать излишками или сокращениями выбросов по отношению к целевым показателям сокращения выбросов на первом этапе (2023-2025 годы). Компании-участники должны установить и сообщить о своих [1] целевых показателях сокращения выбросов на 2030 год, [2] целевых показателях сокращения выбросов на 2025 год и [3] целевых показателях сокращения выбросов на первом этапе (2023-2025 годы). В настоящее время торговля ограничена только "прямыми внутренними выбросами", но правительство Японии, которое рассматривает возможность полномасштабного запуска схемы торговли квотами на выбросы с 2026 финансового года, как ожидается, расширит сферу торговли через Лигу GX.
2.2. развитие раскрытия информации ESG
METIВ качестве будущего ответа на Стратегию GX METI называет "продвижение устойчивого финансирования". Ссылаясь на то, что японская целевая группа TCFD (Task Force on Climate-related Financial Disclosure) имеет самое большое количество компаний в мире, поддержавших эту инициативу, METI заявляет о важности дальнейшего продвижения практического раскрытия информации со стороны компаний. Поэтому ожидается, что "расширение рынка ESG" будет развиваться и в будущем.
Важным аспектом расширения рынка ESG является "раскрытие компаниями нефинансовой информации об устойчивом развитии". В последние годы стандарты и правила раскрытия информации ESG разрабатываются и развиваются во многих странах мира, причем Европа находится в авангарде. Япония последовала за другими регионами, внеся изменения, например, сделав обязательным включение статей об устойчивом развитии в отчеты по ценным бумагам.
В короне ESG (Environmental, Social and Governance) эти изменения отнюдь не ограничиваются экологией. Важно также обратить внимание на "права человека, занятость и трудовую практику" компаний, а также на развитие прозрачной среды во всей цепочке поставок. В годовом отчете также появился новый раздел, посвященный "корпоративному управлению". Можно подтвердить, что во всем мире компании создают систему отчетности о социальных и управленческих аспектах своей деятельности.
Ссылка:aiESG "[Комментарий] Важность социального и человеческого капитала в годовых отчетах".
Хотя цель стратегии GX - стать "углеродно-нейтральной к 2050 году", японские компании будут вынуждены параллельно разрабатывать и реализовывать "стратегию ESG", направленную на декарбонизацию. Это означает, что они должны будут решать экологические, социальные и управленческие вопросы с учетом всей цепочки поставок.
2.3. стратегия декарбонизации MAFF
Хотя это и не входит в рамки стратегии продвижения GX, Министерство сельского, лесного и рыбного хозяйства (MAFF) в последние годы также активно занимается вопросами устойчивого развития с точки зрения охраны окружающей среды. С апреля 2024 года Министерство сельского, лесного и рыбного хозяйства (MAFF) приняло решение требовать от всех проектов "снижения воздействия на окружающую среду" в качестве условия для субсидирования проектов (Nikkei ESG). Цель ответных мер - сделать обязательным снижение воздействия на окружающую среду во всех приемлемых проектах общей стоимостью 2,27 триллиона иен, что позволит сбалансировать экологию и производительность.
Эта стратегия направлена на повышение производительности и расширение возможностей подключения к сетям в пищевой, сельскохозяйственной, лесной и рыбной промышленности за счет инноваций.Стратегия "зеленой" продовольственной системы.Он был создан после принятия "Стратегии зеленой продовольственной системы" (сформулированной в 2021 году). Стратегия "Зеленая продовольственная система" устанавливает цели по декарбонизации в основной и других отраслях промышленности и сокращению потерь продуктов питания с целью достижения углеродной нейтральности к 2050 году.
Помимо ужесточения условий для проектов субсидирования, Министерство сельского, лесного и рыбного хозяйства (MAFF) с 2022 года проводит демонстрационные испытания "индекса степени сокращения выбросов парниковых газов" с целью продвижения "наглядности" среди потребителей. 'The.быть замеченнымИнициатива получила название "Программа снижения воздействия на окружающую среду" и призвана обеспечить реализацию устойчивых инициатив на протяжении всего цикла от производства до потребления путем визуализации мер по снижению воздействия на окружающую среду конкретных отечественных культур.
Ожидается, что стратегия GX и другие в конечном итоге предоставят условия в виде субсидий японским компаниям в отдельных отраслях, и можно сказать, что усилия правительства по достижению углеродной нейтральности к 2050 году продвигаются, хотя и постепенно.
3. Какие ответные меры могут предпринять японские компании в дальнейшем
По мере развития стратегии GX в будущем для японских компаний будет становиться все более важным управлять своим бизнесом с учетом требований декарбонизации и, соответственно, устойчивого развития. В частности, будет рассмотрен вопрос о полном запуске углеродного рынка, что потребует от компаний активного расчета и отчетности о своих выбросах. Кроме того, японским компаниям придется реагировать на стандарты отчетности в области устойчивого развития, которые сейчас разрабатываются во всем мире, а также продвигать стратегии GX.
Ожидается, что следующие инициативы помогут японским компаниям адаптироваться к стратегии GX в настоящее время.
1. и установить цели по сокращению выбросов.: С началом пилотной эксплуатации Лиги GX компаниям необходимо будет точно оценить собственные выбросы парниковых газов и установить четкие цели по их сокращению. На первом этапе к торговле допускаются только прямые внутренние выбросы компании, но после полномасштабного запуска (предположительно в 2026 году) сфера применения может быть расширена. Важно отметить, что торговля на углеродном рынке и связанные с ней стимулы могут быть эффективно использованы путем мониторинга и управления прогрессом в сокращении выбросов на ранней стадии.
2. Соответствие стандартам отчетности в области устойчивого развития.: Соблюдение международных стандартов отчетности в области устойчивого развития (CSRD/ESRS, SASB, TCFD/ TNFD и т. д.) также важно для продвижения углеродной нейтральности. В частности, "прозрачная" отчетность об инициативах по сокращению выбросов и снижению воздействия на окружающую среду поможет завоевать доверие инвесторов и потребителей в стране и за рубежом. Соблюдение этих стандартов также приводит к изучению долгосрочных рисков управления в компании, что позволяет разработать четкую дорожную карту для достижения углеродной нейтральности.
3. Создание устойчивой цепочки поставок.: компаниям необходимо декарбонизировать не только себя, но и всю цепочку поставок. Начиная с поиска сырья, производства и дистрибуции, заканчивая потреблением и утилизацией, важно разрабатывать и внедрять стратегии по минимизации воздействия на окружающую среду в сотрудничестве с партнерами.
Экологические аспекты - не единственный важный аспект стратегий GX. Японским компаниям необходимо будет лучше понимать всю цепочку поставок, что предусмотрено стандартами отчетности в области устойчивого развития, а также анализировать и раскрывать количественные данные о правах человека и управлении.
4. резюме.
Японская стратегия GX делает важный шаг к достижению углеродной нейтральности, укрепляя приверженность энергетической безопасности и сокращению выбросов парниковых газов. Стратегия направлена на содействие переходу на чистую энергию, введение цен на углерод и финансирование переходного периода, объединение усилий бизнеса и правительства для достижения декарбонизированного общества.
Для японских компаний важно понять, каковы их собственные выбросы парниковых газов, и установить цели по их сокращению, чтобы адаптироваться к этой стратегии. Они также обязаны соблюдать стандарты отчетности в области устойчивого развития, а их будущие стратегии управления должны учитывать долгосрочные перспективы декарбонизации. Начав реализацию этих инициатив на ранней стадии, компании смогут стать более конкурентоспособными на углеродном рынке и добиться устойчивого экономического роста.
aiESG предоставляет комплексный анализ всех тем ESG, внося значительный вклад в понимание и решение проблем цепочки поставок в целом. Результаты могут быть использованы для Если для долгосрочного плана устойчивого развития вашей компании требуются эти показатели, пожалуйста, свяжитесь с aiESG.
Запрос:
https://aiesg.co.jp/contact/
*Связанные статьи*.
Список отчетов: Правила/стандарты
[Комментарий] Важность социального и человеческого капитала в финансовых отчетах.
[Комментарий] Обсуждения Совета по стандартам устойчивого развития (SSBJ) - стандарты раскрытия информации 3-го уровня в Японии.
Уточнение того, что корпоративные меры по борьбе с изменением климата снижают стоимость капитала - анализ данных 2 100 японских компаний выявил взаимосвязь.
Экологическое и социальное воздействие цепей поставок - Устойчивые цепи поставок, ориентированные на ESG: стратегический императив для современного бизнеса.